Qué es la diversificación del riesgo y por qué es clave para tus inversiones

“Poner los huevos en diferentes cestas” es un refrán popular que también es aplicable al mundo de las inversiones. Y tiene que ver con la diversificación del riesgo. Este término es crucial para tener una cartera equilibrada y evitar los posibles sustos que nos puedan dar los vaivenes del mercado.

¿Qué es la diversificación del riesgo?

La diversificación del riesgo es una estrategia que consiste en distribuir el capital entre diferentes activos financieros para reducir la exposición a cualquier riesgo particular. El principio básico de la diversificación es que al distribuir las inversiones en varios activos en lugar de concentrar el capital en uno solo, se puede reducir el impacto negativo de la volatilidad o el bajo rendimiento de un activo específico.

La diversificación es tan importante porque se basa en la premisa de que distintos activos suelen reaccionar de manera diferente ante eventos económicos, políticos o financieros. Al combinar activos que no están correlacionados o que tienen correlaciones negativas, el riesgo se dispersa, lo cual significa que las pérdidas en un activo pueden ser compensadas por las ganancias en otros.

Pero no hay que descuidarse. Aplicar esta práctica a nuestra cartera no significa que eliminemos completamente las pérdidas (o el riesgo potencial de sufrirlas): lo que sí estamos haciendo es sumar más esfuerzos en la protección del patrimonio, al reducir la exposición a los riesgos específicos de un activo. Esto, en consecuencia, contribuye a disminuir la probabilidad de pérdidas significativas.

La diversificación puede aplicarse a nivel de activos individuales, de clases de activos (como acciones, bonos, alternativos…) o incluso a nivel geográfico, incorporando activos internacionales en la cartera.

¿Por qué es clave la diversificación?

Por si todo lo ya comentado no es suficiente, a continuación te resumimos las principales razones por las que es importante para tus inversiones tener una cartera bien diversificada.

1. Reducción del riesgo: es la más obvia pero no por eso deja de ser la principal ventaja. La diversificación es el mayor aliado para la reducción del riesgo de la cartera. Si una inversión no funciona bien, las otras pueden compensar las pérdidas, minimizando el impacto negativo en tu inversión global.
2. Optimización de rendimientos: aunque la diversificación no garantiza rentabilidades altas, sí puede ayudar a lograr una relación más equilibrada entre riesgo y retornos. Al invertir en diferentes tipos de activos, puedes aprovechar las oportunidades de crecimiento en varios sectores sin asumir un riesgo excesivo.
3. Protección contra la volatilidad: los mercados financieros son volátiles y pueden ser impredecibles. Diversificar tus inversiones puede ayudar a suavizar las fluctuaciones del mercado, proporcionando una mayor estabilidad a tu cartera.
4. Mitigación de riesgos específicos: como ya hemos visto, invertir en una sola acción o sector expone tu cartera a riesgos específicos, como problemas financieros de una empresa o cambios regulatorios en un sector particular. La diversificación dispersa estos riesgos, protegiendo tu inversión de eventos adversos específicos.

¿Cómo diversificar tu cartera?

Diversificar una cartera implica distribuir tus activos entre diversas clases de activos, sectores, regiones geográficas y activos individuales para minimizar el riesgo y aumentar la estabilidad. Aquí hay algunos puntos que tener en cuenta a la hora de diversificar tu cartera.

• Variedad de activos: Incluye diferentes tipos de activos en tu cartera, como acciones, bonos, inmobiliario, fondos de inversión o ETFs. Cada tipo de activo tiene diferentes niveles de riesgo y rendimiento.
• Diversificación geográfica: No limites tus inversiones a un solo país o región. Invertir en mercados internacionales puede proteger tu cartera de riesgos económicos y políticos específicos de una región.
• Diversificación sectorial: Invierte en diferentes sectores de la economía, como tecnología, salud, consumo, energía y finanzas. Cada sector responde de manera distinta a las condiciones del mercado.
• Diversificación temporal: Considera la inversión en diferentes horizontes de tiempo. Algunas inversiones a corto plazo pueden proporcionar liquidez, mientras que las inversiones a largo plazo pueden ofrecer mayores rendimientos.
• Reevaluación y ajustes: La diversificación no es una estrategia de "configurar y olvidar". Reevalúa y ajusta tu cartera periódicamente para asegurarte de que sigue alineada con tus objetivos financieros y tolerancia al riesgo.
• Distribuir entre activos con correlación negativa: Dentro de cada clase de activos, elige aquellos que no tengan una alta correlación entre sí. Esto implica que sus precios suelen moverse de manera distinta ante los eventos del mercado.
• Tener una cartera equilibrada: No es necesario tener una gran cantidad de activos para tener una cartera bien diversificada. Con una combinación de 10 a 20 activos ya es suficiente para lograr una adecuada distribución.
• Contacta con un experto financiero: Por último, pero no por ello menos importante, ponte en contacto con un experto financiero que te guie y te aconseje sobre la mejor disposición de tu cartera.